På Kristi himmelfartsdag, omkring tre om eftermiddagen, gik en ung mand, en studerende ved navn Anselm, hurtigt gennem Black Gate i Dresden. Han bankede ved en fejltagelse en enorm kurv med æbler og tærter, som blev solgt af en grim gammel kvinde. Han gav den gamle kvinde sin tynde tegnebog. Handlen greb hastigt ham og brast i frygtelige forbandelser og trusler. ”Du falder under glasset, under glasset!” Hun skreg. Ledsaget af ondskabsfuld latter og sympatisk blik vendte Anselm sig mod en afsondret vej langs Elben. Han begyndte at klage højt over sit værdiløse liv.
Anselms monolog blev afbrudt af en mærkelig rasling, der kom fra en ældrebærbusk. Lyder lignede lyden af krystalklokker. Når han så op, så Anselm tre dejlige gylden-grønne slanger, der snor sig rundt i grenene. En af de tre slanger strækkede hovedet mod ham og så på ham med ømhed med vidunderlige mørkeblå øjne. Anselma blev grebet med en følelse af højeste lykke og dybeste sorg. Pludselig kom en grov, tyk stemme, slangerne skyndte sig til Elben og forsvandt så pludselig som de var opstået.
Anselm omfavnede ældebæret i en længsel og skræmte byfolkene, der vandrede i parken med deres udseende og vilde taler. Når han hørte upladelige bemærkninger på egen regning, vågnede Anselm og skyndte sig at løbe. Pludselig råbte de til ham. Det viste sig at være hans venner - registrator Gerrand og korrigereren Paulman med sine døtre. Conrector inviterede Anselm til at tage en bådtur langs Elben med dem og afslutte aftenen med middag i hans hus. Nu forstod Anselm klart, at de gyldne slanger kun var en afspejling af fyrværkeriet i løvet. Ikke desto mindre pressede den samme ukendte følelse, lykke eller sorg igen hans bryst.
Under turen vendte Anselm næsten båden og råbte underlige taler om gyldne slanger. Alle var enige om, at den unge mand tydeligvis ikke var i sig selv, og hans fattigdom og uheldige skyld. Geerbrand inviterede ham til at ansætte en skriftlærer for anstændige penge til arkivaren Lindgorst - han var bare på udkig efter en talentfuld kalligrafi og tegner til at kopiere manuskripter fra sit bibliotek. Studenten var oprigtigt glad for dette forslag, fordi hans lidenskab var at kopiere svære kalligrafi-værker.
Næste morgen klædte Anselm sig ud og gik til Lindgorst. Så snart han ønskede at tage døren op på døren til arkivarens hus, da pludselig bronsen blev snoet og forvandlet til en gammel kvinde, hvis Anselm spredte æbler ved Black Gate. Anselm forskudte sig i rædsel og greb klokkens snor. I hans ringetid hørte de ildevarslende ord til eleven: "Du skulle allerede være i glasset, i krystallen." Klokkens snor gik ned og viste sig at være en hvid gennemsigtig gigantisk slange. Hun snoede det og klemte det, så blod sprøjtede fra venerne, trængte ind i slangekroppen og farvede det rødt. Slangen løftede hovedet og lagde sin tunge af rødglødende jern på Anselms bryst. Fra skarp smerte mistede han sanserne. Studenten vågnede op i sin fattige seng, og over ham stod dirigent Paulman.
Efter denne hændelse turde Anselm ikke komme nærmere arkivarens hus igen. Ingen overbevisning af venner førte til noget, den studerende blev betragtet som virkelig sindssyg, og ifølge registrator Gerrand var den bedste måde at gøre dette på at arbejde med arkivaren. For at introducere Anselm og Lindgorst nærmere arrangerede receptionisten et møde for dem i et kaffehus en aften.
Den aften fortalte arkivaren en mærkelig historie om en ildlilje, der blev født i en uberørt dal, og om den unge mand fosfor, som liljen brændte af kærlighed til. Fosfor kysste en lilje, det brød ud i en lys flamme, en ny væsen kom ud af den og fløj væk uden at passe på den unge mand, der var forelsket. Fosfor begyndte at sørge over den mistede kæreste. En sort drage fløj ud af klippen, fangede denne væsen, omfavnede den med vinger, og den blev igen til en lilje, men dens kærlighed til fosfor blev en skarp smerte, hvorfra alt omkring det bleknet og falmede. Fosfor kæmpede mod dragen og befriede liljen, der blev dronningen af dalen. ”Jeg kommer fra den dal, og ildliljen var min oldemors-oldemor, så jeg er prinsen,” konkluderede Lindgorst. Disse ord fra arkivaren forårsagede en spændende oplevelse i den studerendes sjæl.
Hver aften kom en studerende til den ældrebærbusk, omfavnede ham og udbrød trist: ”Ah! "Jeg elsker dig, slange, og jeg vil fortabes fra sorg, hvis du ikke vender tilbage!" En sådan aften nærmede sig arkivar Lindgorst ham. Anselm fortalte ham om alle de ekstraordinære hændelser, der skete for ham for nylig. Archivisten oplyste Anselm, at de tre slanger var hans døtre, og han var forelsket i den yngste, Serpentina. Lindgorst inviterede den unge mand til ham og gav ham en magisk væske - beskyttelse mod den gamle heks. Derefter blev arkivaren til en drage og fløj væk.
Datteren til kongenrator Paulman Veronica, da hun ved et uheld hørte, at Anselm kunne blive dommerrådgiver, begyndte at drømme om rollen som en dommerådgiver og hans kone. Midt i sine drømme hørte hun en ukendt og frygtelig knirkende stemme, der sagde: "Han vil ikke være din mand!"
Hørt fra en ven om, at den gamle spækker Frau Rauerin bor i Dresden, besluttede Veronica at henvende sig til hende for at få råd. ”Forlad Anselm,” fortalte heksen pigen. ”Han er en dårlig mand.” Han kontaktede min fjende, en ond gammel mand. Han er forelsket i sin datter, en grøn slange. Han vil aldrig være dommerrådgiver. ” Utilfreds med fortunetellerens ord ville Veronica forlade, men så blev fortetelleren til pigens gamle barnepige, Lisa. For at forsinke Veronica sagde barnepiken, at hun ville prøve at helbrede Anselm fra troldmanden. For dette skal pigen komme til hende om natten, ind i den fremtidige equinox. Hope vågnede igen i Veronicas sjæl.
I mellemtiden begyndte Anselm at arbejde sammen med arkivaren. Lindgorst gav eleven en slags sort masse i stedet for blæk, underligt farvede fjer, usædvanligt hvidt og glat papir og beordrede, at det arabiske manuskript skulle kopieres. Med hvert ord steg Anselms mod og med det dygtighed. Det syntes for den unge mand, at slangen hjælpe ham. Arkiveren læste sine hemmelige tanker og sagde, at dette værk er en test, der vil føre ham til lykke.
På en kold og blæsende nat i jævndøgn førte fortetelleren Veronica ind i marken. Hun åbnede en ild under gryden og kastede de underlige kroppe, som hun havde med sig i kurven, mod ham. Efter dem fløj en lås af Veronicas hoved og hendes ringlet ind i gryden. Heksen bad pigen om ikke at stoppe med at se på det kogende bryg. Pludselig trådte Anselm ud af gryden og rakte hånden ud til Veronica. Den gamle kvinde åbnede vandhanen ved kedlen, og smeltet metal flydede ind i den substituerede form. I det samme øjeblik lød en tordnende stemme over hendes hoved: "Kom ud, skynd dig!" Den gamle kvinde med et skrig faldt til jorden, og Veronica mistede sine sanser. Da hun var kommet til sig selv hjemme på sin sofa, fandt hun i lommen gennem sin våde frakke et sølvspejl, som blev støbt af en spåmand i går aftes. Fra spejlet, som om natten fra en kogende kedel, kiggede hendes elsker på pigen.
Student Anselm arbejdede i mange dage hos arkivaren. Snyd gik hurtigt. Det syntes for Anselm, at de linjer, han kopierede, længe var blevet kendt for ham. Hele tiden følte han Serpentina ved siden af ham, nogle gange berørte hendes lette vejrtrækning ham. Snart dukkede Serpentina op for eleven og sagde, at hendes far faktisk kommer fra Salamander-stammen. Han blev forelsket i en grøn slange, datter af en lilje, der voksede i haven til prinsen af fosforens ånder. Salamander indpakket slangen i armene, den brød i aske, en bevinget væsen blev født derfra og fløj væk.
I desperation løb Salamander gennem haven og ødelagde den med ild. Fosfor, prinsen i landet Atlantis, var vred, udbrød Salamander-ilden, dømt ham til liv i form af en mand, men efterlod ham en magisk gave. Først da vil Salamander lindre denne tunge byrde, når der er unge mænd, der hører synden af hans tre døtre og elsker dem. I medgift får de en gylden gryde. I forlovelsesøjeblikket vokser en fyrig lilje ud af potten, den unge mand forstår hendes tunge, forstår alt, hvad der er åbent for æteriske ånder, og med sin elskede vil begynde at leve i Atlantis. Salamander, der endelig modtog tilgivelse, vender tilbage der. Den gamle heks søger besiddelse af en gylden gryde. Serpentina advarede Anselm: "Pas på den gamle kvinde, hun er fjendtlig over for dig, da din barnsligt rene karakter allerede har ødelagt mange af hendes onde trylleformularer." Afslutningsvis brændte kysset Anselms læber. Da han vågnede opdagede eleven, at slangens historie var præget af hans kopi af et mystisk manuskript.
Selvom Anselms sjæl blev vendt til kære serpentin, tænkte han undertiden ufrivilligt på Veronica. Snart begynder Veronica at vises for ham i en drøm og griber gradvist fat i sine tanker. En morgen, i stedet for at gå til arkivaren, rejste han til Paulian, hvor han tilbragte hele dagen. Der så han ved et uheld et magisk spejl, som han begyndte at kigge sammen med Veronica. I Anselm begyndte kampen, og så blev det klart for ham, at han altid kun tænkte på Veronica. Et varmt kys fik den studerende til at føle sig endnu stærkere. Anselm lovede Veronica at gifte sig med hende.
Efter frokost kom registrator Geerbrand med alt, hvad der var nødvendigt for at forberede stansen. Med den første slurk af drikken gjorde oprindelige ugerheder og vidundere i de sidste uger igen oprør inden Anselm. Han begyndte at drømme højt om Serpentine. Pludselig, efter ham, begynder skibsføreren og Geerbrand at råbe og bruse, som om de var besat af dæmoner: ”Længe lever Salamander! Må den gamle kvinde omgås! ” Veronica forsøgte forgæves at overbevise dem om, at den gamle Lisa helt sikkert ville besejre troldmanden. I vanvittig rædsel flygtede Anselm til sit værelse og faldt i søvn. Når han vågner op, begyndte han igen at drømme om sit ægteskab med Veronica. Nu virkede hverken arkivarens have eller Lindgorst selv så magisk for ham.
Den næste dag fortsatte eleven sit arbejde med arkivaren, men nu syntes det for ham, at manuskriptets pergament ikke var dækket med bogstaver, men i sammenfiltrede krøller. I forsøg på at kopiere brevet dryppede Anselm blæk på manuskriptet. Blåt lyn fløj ud af stedet, en arkivar dukkede op i tyk tåge og straffede eleven for en fejltagelse. Lindgorst fængslede Anselm i en af disse krystaldåser, der stod på et bord på arkivarens kontor. Ved siden af ham stod fem hætteglas, hvor den unge mand så tre skolebørn og to skriftlærde, der engang også arbejdede for arkivisten. De begyndte at plage Anselm: "Den galede forestiller sig, at han sidder i en flaske, og han står på broen og ser på hans refleksion i floden!" De lo af den vanvittige gamle mand og badede dem med guld for at tegne skribenter til ham. Anselm vendte sig bort fra de useriøse kammerater i ulykke og rettede alle tanker og følelser til kære Serpentina, der stadig elskede ham og forsøgte, som hun kunne, at lindre Anselms holdning.
Pludselig hørte Anselm en kedelig gryn og genkendte heksen i den gamle kaffekande modsat. Hun lovede ham frelse, hvis han gifter sig med Veronica. Anselm nægtede stolt. Så greb den gamle kvinde en gylden gryde og forsøgte at skjule sig, men arkivaren overhalede hende. Det næste øjeblik så eleven en dødelig kamp mellem en troldmand og en gammel kvinde, hvorfra Salamander kom sejrende ud, og heksen blev til en grim sukkerroer. I dette sejringsøjeblik dukkede Serpentina op for Anselm og bebudede den tilgivne tilgivelse for ham. Glasset knækkede, og han faldt i armene på den dejlige Serpentina.
Den næste dag kunne registrator Geerbrand og korrigereren Paulman ikke forstå, hvordan den almindelige stans bragte dem til sådanne overskridelser. Til sidst besluttede de, at den forbandede studerende, der inficerede dem med hans galskab, var skylden. Der er gået mange måneder. På dagen for Veronicas navnedag kom en nyoprettet dommerådgiver Geerbrand til Paulmans hus og tilbød pigen en hånd og et hjerte. Hun blev enig og fortalte sin kommende mand om sin kærlighed til Anselm og troldmanden. Få uger senere bosatte sig fru Gebrand, dommerådgiveren, i et smukt hus på det nye marked.
Forfatteren modtog et brev fra arkivar Lindgorst med tilladelse til at offentliggøre historien om den underlige skæbne for sin svigersøn, en tidligere studerende og nu digteren Anselm, og med en invitation til at afslutte historien om den gyldne gryde i selve hallen i hans hus, hvor den berømte studerende Anselm arbejdede. Anselm blev selv forlovet med Serpentina i et smukt tempel, inhalerede duften af en lilje, der voksede ud af en gylden gryde og fik evig lykke i Atlantis.